市值之王易主！微软超越苹果，意味着什么？-金沙以诚为本赢在信誉

作者|万连山 来源|格隆汇app(id：hkguruclub)

数据支持 | 勾股大数据（www.gogudata.com）

科技永远是最高明的生产力。

进入2024年，纳斯达克指数继续冲高，美股各大科技巨头都在上涨。

除了苹果......

截至1月12日周五收盘，微软市值达到 28872亿美元，超过苹果的28747亿美元，重夺全球市值第一的宝座。

接近3万亿美元......

之前我们还调侃，苹果等于50家中国头部科技企业总和的2倍多。现在，微软也做到了。

甚至，照现在这个走势，未来的差距说不定还会更大。

为什么变化这么快？

一方面，是因为今年多家机构下调了苹果评级，公司本身也正面临美国司法部的反垄断调查。

但更重要的是：市场认可并拥抱ai时代。

即便没那些糟心事，我认为苹果被微软超越也是早晚的。

因为这是一个新的时代开始。

就像火车兴起的年代，美国出现了洛克菲勒这种铁路大亨；后面进入电气时代，爱迪生合并成立了通用电气，屹立百年。

两者的共通点，都是做基础设施。

每一次巨大的技术变革，毁灭都伴随着新生，都会诞生一个超级巨头。

在pc时代，微软就是那个幸运儿：win-intel联盟是所有应用的爷爷辈，收了孝子贤孙无数供奉。

但这位老爷子，进入新时代仍不肯撒手。

现在正值ai时代的前奏，算力和大模型是未来的基础设施，微软- amd组合居然又走在所有人前面。

眼看就要垄断两个时代的红利，微软已经是前无古人了......

01

瘦死的骆驼比马大

自比尔盖茨创始以来，微软一直是一家侵略性极强的企业：

文字操作系统，dos抄袭并淘汰了ibm的os/2；图形操作系统，windows抄袭并淘汰了苹果的macos；办公软件微，office抄袭并淘汰了lotus的notes；浏览器ie软件，抄袭并淘汰了网景的navigator......

一路过关斩将，pk掉了无数对手，微软成为开源软件领域的最大boss。

进入互联网时代，依然举世皆敌：

门户网站vs雅虎；搜索引擎vs谷歌；智能手os vs苹果......

妥妥的龙傲天剧本。

最终的结果，是全世界联合起来对抗微软。

不止对外，微软内部也越来越官僚化、派系化，不同产品线、不同部门之间，永远是不死不休的撕逼，士气越来越低。

此时，营收成为公司的第一追求，不再死磕核心技术和对未来趋势的把握。

微软企业漫画：部门之间互相拿枪指着

微软在一路攻城略地的同时，对外树敌越来越多，对内撕裂越来越严重，很快陷入众叛亲离的境地。

2000年以后，一般提起微软，总会让人联想到固执、封闭、传统等字眼。股价十几年不动，越来越难以引领前沿科技的流行趋势。

过去这些年，许多优秀的人才怀揣改变世界的梦想加入微软，却迟迟找不到公司前进的方向，只好黯然离去。

而它的几个对手：

苹果重新定义了手机，成为移动互联网时代的执牛耳者；谷歌不仅搜索引擎越做越强，同时通过安卓操作系统引领潮流；云计算方面，亚马逊也遥遥领先羽翼未丰的azure云服务......

很多人都觉得，微软完美错过了移动互联网时代，垂垂老矣、翻身无望。

甚至还有人专门写了本书——《微软的王朝危机》。

2010年3月3日，微软前ceo鲍尔默在媒体面前强撑自信。他说：终有一天，必应将超越谷歌。

这个许诺被加了一个模糊的期限：数年，或十几年之内。

当时，谷歌在美国搜索市场份额高达65%，必应只有11.3%，所有人都把这句话当笑话听。

但尽管如此，微软再落寞，过去十几年，有谁敢说一句“微软不是巨头”吗？

没有。

瘦死的骆驼比马大。盖茨闯下了偌大家业，后半辈子其实不需要做什么，躺着吃老本都吃不完。

比如，安卓系统需要使用微软的linux专利，全世界每生产一台安卓设备，都要给微软交数美元保护费。

不谈别的，仅这一项，微软每年都能躺着收数十亿美元专利费。

所以从2010年起，也就是安卓手机开始正式普及后，微软的股价也再连连攀高。

尤其在2014年后，新上任的印度裔ceo萨蒂亚纳德拉，大力革新，将躺赚这门买卖做得更加红火。

他上台后做了两件事：

1. 对外，用合作取代竞争，化干戈为玉帛；

2. 对内，用同理心建立团队协作，消弭内部撕裂。

比如和苹果公司的合作，推出了ipad版本的微软office app；以及砍掉windows phone产品线，重新聚焦互联网基础设施——云服务。

在他的运作下，过去的大部分竞争对手都变成了微软的金沙以诚为本赢在信誉的合作伙伴。

现如今，微软云服务收入相当大一部分，都来自office 365软件的云端付费会员。

试问，若微软和苹果、谷歌还是死敌，office 365上哪收钱去？

显而易见。过去二十多年，微软其实并没有做什么，甚至一度在崩溃的边缘。但其盈利能力，依然超过世界上99%的公司。

光是我们中国，有多少台电脑是用的盗版windows？

还有国产的套壳linux系统和手机平板用的android系统，有多少专利是微软所有？微软什么都不用干，光收专利费就能收到手软。

这就是拥有先发优势的好处。

甚至在下个时代，它依然想躺着赚。

02

定义权之争

目前的普遍认知：英伟达和微软，是ai时代的两大王者。

前者简单，金矿边卖铲子的逻辑：

如同70年代opec一限产，全球工业都得熄火。现在，只要英伟达一断供芯片，全球至少一半科技公司都要地震。

那么后者呢？到底是什么逻辑？很多人其实说不太上来。

还记得2023年3月份，微软宣布将gpt-4装进office全家桶，打造最强ai办公工具的事吗？

仅仅4个月后，microsoft 365 copilot就正式面世，开启了ai变现之路：

office 365的企业用户（e3、e5、商业标准版和商业高级版），如果想使用copilot，需在原基础上额外支付30美元/月。

很多消息灵通的小伙伴，都已经用上了。

对办公室白领而言，这玩意的功能非常强大。

比如，现在是下午2点，你困得眼睛睁不开，工作效率下滑。

这时候，直接输入需求：如何提高工作效率？

copilot会建议你打开专注模式，并把系统界面调为沉浸的暗色模式。

同时，你还可以输入进一步需求：播放适合工作听的音乐。

copilot将根据你的喜好，在音乐软件上智能播放响应的歌曲。

调整好心情后，开始认真工作。

下午4点，你收到一份内容很多的文档，自己读怕是要累死。

你可以命令copilot，根据文档内容做几个excel，顺带完成数据分析。

同理，把自己的要求说清楚，它还能能自动给你生成一套精美的ppt。

然后，打包到一起，发邮件给领导过目。

从此以后，上班再也不用动脑子了！

爽吗？爽就对了。

微软就是要让你爽，然后去依赖它。

我们反复说过。

从商业的角度看，aigc是巨大的风口。

从生产的角度看，ai是划时代的工具。

它有一个很显著的特点：赢家通吃。

就好像玩csgo时，细心的玩家估计都吐槽过：

凭什么子弹的口径非得是5.56mm和7.62mm，就不能设计成整齐的数据？

很简单，因为现代工业体系是英国人创造的，他们当然以自己的标准制定基础。

直到现在，我们的工业系统依然没办法摆脱英制度量衡。

这就是先发优势。

每一次技术变革前，都会先进行一次标准、定义的争夺战，赢家就能躺在源头数钱。

最典型的就是微软的办公套件，从最简单的办公室打字，到到工业、影视、设计，都离不开。

而且没法取代。

毕竟，对绝大部分人而言，换生产工具的成本太高了，实在没必要。

所以copilot这款产品，或者说微软押注openai这整件事，真正的目的，依然是巩固护城河，夺取先机。

就像你电脑里的各种办公软件一样，看起来确实没什么技术含量，但你用不用？

不用，又没什么好的替代品。

气氛烘托起来了，形成习惯了，不用就不行。

等习惯成自然，再衍生出一大堆应用，扩张到其他领域，定义权就到手了。

如此一来，下个十年、二十年，微软即便再度落后于对手，它依然能躺赚。

这才是最好的生意。

03

尾声

一切商业竞争，本质上都只在两个维度分高下：

要么我造的东西你造不出来；要么大家都能造一样的东西，但是我比你便宜。

前者一劳永逸，后者基本都在无限内卷中消亡。

在平静的年代，只要有得赚，两者其实差异不大。

但在技术变革的时代浪潮中，我们将无比强烈感受到其中的巨大差距。

去年，国内某科技巨头创始人，在一次内部分享中表示：“算力不能保证我们在通用人工智能技术上领先，算力是可以买来的，创新的能力是买不来的。”

我来翻译一下：何必去烧钱做底层？我们做做包装、搞应用就好。

类似的话语，我们其实听得不少。

国内很多经济学家，吃惯了过去二十年拿来主义的红利，于是通过各种论证，试图说明自主研发是一件回报率极低的事情。

但前三次技术革命，我们都因为历史原因，错过了。这一次，我们才第一次有机会和先发者同台竞争，难道还要错过？

此时此刻，ai确实正在大规模提升大洋彼岸的生产效率。落后一个月，可能就等于之前落后一年。

它对人类社会的生活、财富创造、财富分配的影响力、冲击力，会比上一个时代更迅猛、更暴烈。

现在，有积极投身和拥抱者，有兴趣盎然旁观者，也有漠不关心淡然处之者。

这种不同的态度，将在未来10年决定人群以及企业的重新分野：谁笑傲风云，谁泯然众人，甚至跌落尘埃。

时代不会在意人类的任何犹疑、徘徊、失落或疼痛，它只是一路向前。

如果还抱着拾人牙慧的心态，我觉得已经可以下结论了：

未来会是微软、英伟达们的天下，苹果和google会是第二梯队的跟随者与追赶者。

但很遗憾，我们国内真正在人工智能方面成为这样的巨头不多，华为算一个，可惜没上市，而其他的除了少数几家外，甚至连第三梯队都不算。

我们国内的科技企业，真的还要有很长的路要走。

如果没把握住机会，没有在aigc领域拿到底层标准的主导权，以至于下一个时代还要勉强自己用各种破解汉化盗版软件......

那只能说是一种悲哀。（全文完）

▍往期回顾

格隆汇声明：文中观点均来自原作者，不代表格隆汇观点及立场。特别提醒，投资决策需建立在独立思考之上，本文内容仅供参考，不作为任何实际操作建议，交易风险自担。

编者按：本文转载自微信公众号：格隆汇app(id：hkguruclub)，作者：万连山  编者按：本文转载自微信公众号：格隆汇app(id：hkguruclub)，作者：万连山